S&P Global Ratings informó que la propuesta de YPF para reabrir sus bonos senior no garantizados con vencimiento en 2034 por hasta US$300 millones , es un paso hacia adelante para su intención de refinanciación y que no modifica las calificaciones crediticias. La reapertura elevará los montos de los bonos a US$1.400 millones.
Teniendo en cuenta el contexto de precios del crudo, la calificadora estima que YPF tendrá un EBITDA de entre US$5.550 millones y US$5.800 millones en 2026.
S&P Global remarca que no habrá modificaciones en las calificaciones de la compañía (B-) ni el perfil crediticio independiente de YPF en B+.
Respecto a los bonos, señalan que YPF utilizará los recursos para refinanciar un préstamos de US$324 millones con el Banco de Desarrollo de América Latina y el Caribe (CAF).
Para este año, sostienen que la empresa afronta una amortización de deuda superior a US$2.300 millones y proyectan que el déficit de flujo de caja operativo será de US$1.200 millones.
